💥 Ray Dalio ADVIERTE: “Se ACERCA algo PEOR que un COLAPSO económico y la GENTE no está PREPARADA” transcript

El famoso economista e inversor Raidalio acaba de explicar cómo estamos entrando en el mayor cambio económico de los últimos 50 años y cómo, además este nuevo riesgo tiene difícil solución. Según Raidalio, hay tres factores que convergen en la actualidad para dar lugar a la tormenta económica perfecta, un tipo de crisis que sucede una vez cada 50 años. Además, ha dado una fecha concreta donde cree que todo va a comenzar a empeorar, dando inicio a una de las mayores transferencias de riqueza de toda la historia.

Ridalio no es el único gran inversor que ha advertido de este problema. Warren Buffett, Billacman o Stal Druken Miller han recomendado empezar a protegerse ante este nuevo escenario en el que nos adentramos. Esto va a tener importantes consecuencias para el valor del dinero, de las inversiones y de divisas [música] como el dólar o el Bitcoin. Tanto si inviertes en bolsa como si no, este vídeo te será de utilidad porque nos va a afectar a todos por igual.

Ante [música] esto, tienes dos opciones. Puedes permanecer dentro de un gran grupo de personas que se darán cuenta cuando sea demasiado tarde para el valor de su dinero y de sus inversiones. O puedes permanecer a un pequeño grupo de personas informadas que no solo protegerán el valor de sus ahorros y de su patrimonio, sino que además se verán beneficiadas. En este vídeo te voy a mostrar qué fecha ha dado Raidaliio en la cual piensa que va a cambiar todo de forma muy significativa y qué razones le llevan a pensar eso.

Además te mostraré las inversiones que ha recomendado realizar, no solo para protegernos, sino para beneficiarnos. inversiones que él mismo ha comenzado a realizar con su propio dinero. [música] Para ponerte en contexto, Raidalio es una de las voces más respetadas dentro del ecosistema financiero global hasta convertirse en un invitado imprescindible del famoso foro económico de Davos. Este éxito y reputación no es fruto de la casualidad. empezó desde cero y fundó Bridge Water, el mayor fondo de inversión de todo el mundo con más de $ billones de dólares bajo gestión.

Para que te hagas una idea, esto es mayor que la economía de algunos países. Te voy a compartir un dato muy revelador que te va a servir de prueba para determinar la capacidad de Raidalio de anticipar los ciclos económicos. En el año 2008, cuando las bolsas de la mayoría de países bajaron más de un 50% debido a la crisis económica global, su fondo de inversión subió un 8%. Y lo más interesante es que posteriormente, cuando las bolsas se recuperaron, su fondo incluso ganó más dinero que la media del mercado, con lo cual no estamos hablando ante un mero comentarista de mercado, sino ante uno de los inversores más experimentados que cuando lanza una advertencia pone su dinero a trabajar y con excelentes resultados.

Después de mucho tiempo ha roto su silencio y ha escrito un detallado artículo donde trata de advertir a los enormes riesgos económicos a los que nos enfrentamos. El título que ha elegido lo dice todo, ¿cómo colapsan los países? Dos puntos. El gran ciclo. Ha explicado muy fríamente cómo el conflicto de Irán es una mera distracción de lo que realmente está pasando en la economía. Ha dicho que Estados Unidos y Europa están destinados a una enorme crisis de deuda, salvo que se tomen medidas drásticas.

En este artículo, Raidalio dice lo siguiente. Estamos viendo la clásica dinámica en la que la acumulación de ciclos de deuda a corto plazo da como resultado una crisis de deuda mucho mayor a largo plazo, algo que los inversores y ciudadanos comunes suelen pasar por alto porque nunca ha ocurrido antes en sus vidas. Esto no es un proceso aleatorio, no es un accidente. Según Raidalio, esto está impulsado por las grandes fuerzas globales.

El sistema de crédito es como el sistema circulatorio humano que lleva nutrientes a todas las partes del cuerpo que conforman los mercados y la economía. Si el crédito se usa eficazmente, genera productividad e ingresos que permiten pagar la deuda de sus intereses, lo cual es saludable. Sin embargo, si no se usa bien y no genera suficientes ingresos para pagar la deuda y sus intereses, el servicio de la deuda se acumulará, como lo hace una arteria atascada del cuerpo humano que puede generar un paro cardíaco.

Y además explica lo siguiente a continuación. La convergencia de tres eventos recientes ha dado lugar a que cada vez estemos más cerca de este evento único en nuestras vidas. Para entender este gran riesgo del que nos habla Raidalio, tenemos que comprender de forma separada estos tres riesgos individuales de los cuales nos está advirtiendo. En primer lugar tenemos a Japón, que ha comenzado recientemente a vender la deuda de Estados Unidos.

Esto no es algo trivial porque es el mayor tenedor de deuda americana por delante incluso de China o Reino Unido, como puedes ver en el siguiente gráfico que te muestro a continuación. Japón ya no está en una posición de ayudar a Estados Unidos cada vez que tiene problemas con su deuda, dado que en la actualidad está sufriendo serios problemas domésticos también de deuda y de inflación. Antes de pasar a ver el segundo problema, quiero recordarte que si te está gustando este vídeo le puedes dar like y suscribirte al canal activando las notificaciones para que así esta comunidad que estamos formando entre todos tenga la mayor difusión posible y cada demás personas pueden aprender a invertir, a gestionar sus ahorros y rentabilizar sus inversiones.

El segundo problema que explica Raidalio es el aumento de la rentabilidad exigida por los mercados para la deuda de Estados Unidos y de Europa. En concreto dice lo siguiente: "Cuando los intereses de la deuda se vuelven muy elevados, se crea un problema de servicio de la deuda y eventualmente un problema de refinanciamiento, [música] ya que los poseedores de la deuda no quieren refinanciar y prefieren venderla como están haciendo Japón o China.

Quiero que prestes atención a los siguientes tres gráficos que te muestro a continuación. Representan el nivel de interés exigido para la deuda de Estados Unidos, Europa o Japón. Puedes ver como la rentabilidad exigida no para de subir porque no hay compradores. Japón ha vuelto a un nivel de exigencia de hace 30 [música] años. Estados Unidos ha vuelto a niveles no vistos desde antes de la crisis subprime del año 2008.

Y en Europa la situación es aún peor, ya que estamos aún más endeudados. Y en este punto es realmente donde empieza lo peligroso. Debes prestar mucha atención a lo que vamos a ver a continuación, porque es lo que va a generar esta transferencia de riqueza durante los próximos años. Te lo voy a explicar de una forma muy sencilla. Cuando los inversores dejan de comprar la deuda de un país, lo que sucede es que su propio Banco Central comienza a comprar esa deuda.

Y la pregunta que te estarás haciendo es, [música] ¿con qué dinero lo hace? Esto es lo que se denomina técnicamente quantitative easing o QE. No es más que el término para referirnos a imprimir dinero de la nada. Y tal y como sucede incluso en las leyes de la física, toda acción tiene una reacción y al final imprimir más dinero va a significar más inflación. Y de esta forma es como los países entran en un círculo vicioso, [música] dado que más dinero en circulación significa más inflación, más inflación significa mayores tipos de interés y mayor tipo de interés significa más crisis de deuda y así es como un país quiebra.

Este tipo de crisis son las que generan una mayor transferencia riqueza de todas las que se pueden producir, entre aquellos que están desinformados y no cuentan con capital y aquellos que tienen las inversiones correctas. La transferencia de riqueza que hemos vivido desde el año 2022 con una clara separación entre los que tienen y los que no tienen es un juego de niños comparado con lo que vaticina Raidalio. Por este motivo debes estar preparado y lo vamos a ver a continuación.

Presta mucha atención a este gráfico que ha publicado la Reserva Federal. Puedes ver como el 1% más rico no ha parado de aumentar su riqueza y de prosperar, mientras [música] que el 50% más pobre de la población sigue prácticamente igual que hace 30 años. La buena noticia es [carraspeo] que en la actualidad tienes las mismas herramientas a tu alcance para invertir como lo hace ese 1%. y te voy a mostrar a continuación cómo puedes blindar tus finanzas ante cualquier escenario.

Y el tercer factor que ha mencionado Raidalio es que el tesoro americano va a comenzar a comprar también sus propios bonos deuda para estabilizar el mercado. Esto es una idea ridícula. Es como si alguien que está obeso decide dejar de comer tres días seguidos. Obviamente va a perder peso, pero es una solución a corto plazo que a largo plazo no soluciona absolutamente nada. Un artículo de la prestigiosa publicación Forbes se preguntaba de dónde proviene el dinero para comprar estos bonos por parte del tesoro americano.

Y la respuesta es muy sencilla. Están emitiendo deuda a corto plazo para repagar deuda que tienen a largo plazo. De nuevo, un parche al problema que no soluciona nada. Ante la pregunta que se hace Raidalio de lo que podría suceder y cuándo va a suceder, dice lo siguiente. Si el déficit presupuestario no se reduce hasta el 3% del PIB frente al 7% actual, estamos en una zona de peligro. Este es el dato a vigilar para la gente y añade, si se producen grandes shocks imprevistos como el conflicto de Irán o los aranceles, ocurrirá antes y si no los hay, ocurrirá más tarde.

Mi estimación es que ocurrirá dentro de 3 años con un margen de uno o 2 años arriba o abajo si no se modifica el rumbo actual. Ahora que conocemos el problema, sus causas, vamos con la parte más importante y que puede ser de tremendo valor para tus finanzas, que es la recomendaciones que ha dado Raidalio a todos los inversores para este nuevo escenario económico. ha explicado que las inversiones que tradicionalmente se consideraban muy seguras son precisamente las que tienen más riesgo para este nuevo escenario, dado que él piensa que cualquier problema económico que haya futuro se va a solventar imprimiendo más dinero, que no van a dejar quebrar a los países y esto se va a solucionar con más inflación.

Esto reducirá el poder adquisitivo y el valor de los depósitos, la liquidez, la renta fija o los bonos. Bloomberg se hacía eco de esta recomendación de Ray Dalio en un artículo donde recomendaba por primera vez en muchos años vender sus inversiones en bonos y renta fija. Rayalio ha explicado que la renta fija a largo plazo, bonos a 10 años o 20 años, son las que más riesgo tienen en la actualidad. Él cuenta con una pequeña posición de renta fija, pero a corto plazo esto significa menos de un año porque tienen menos riesgo por la subida de tipos de interés.

Hay ETFs que replican esto de forma fácil, tanto para Europa como para inversores internacionales. Está, por ejemplo, el ETF de Vanguar VDST que cotiza la bolsa de Londres. Puedes ver como ha dado un sólido rendimiento de una forma muy lineal y sin apenas volatilidad. Ridalio recomienda tener solamente un 10% en este tipo de renta fija a corto plazo y de una forma muy estratégica por si la bolsa baja y aparecen oportunidades, tener liquidez disponible para aprovecharlas.

La segunda inversión que recomienda tener en cartera es oro y Bitcoin en menor medida, que para él también es una forma de oro digital. [música] Ha dicho que es recomendable tener entre un 10 y un 15% de nuestra cartera en este activo. Es además una inversión que lleva recomendando durante los últimos 5 años y que lo ha hecho excepcionalmente bien, especialmente en el caso del oro. Presta atención a este gráfico desde que empezó este nuevo escenario económico que Raidaleo piensa que se va a acentuar a futuro.

La inversión que se consideraba segura que eran bonos americanos representados por el ETFTLT, que representan bonos a 20 años americanos, ha perdido en los últimos años un 50% de su valor. Mientras que si lo comparamos con el ETF del oro, el famoso GLD, en 5 años ha subido un 140%. La diferencia de poner tu dinero en un lugar o en otro es abismal. Así es precisamente como invierte este 1% más rico de la población. No es cuestión de tener más dinero, sino tener los conocimientos y la información necesaria para saber cómo posicionar tus ahorros.

Antes de pasar a ver la siguiente recomendación que ha dado para proteger tus inversiones, quiero recordaros que muchos de vosotros nos habéis preguntado por las nuevas formaciones de arte de invertir y tengo que deciros que ya falta muy poco. Llevamos preparando algo muy potente durante los últimos 2 años, una clase de formación que te va a permitir alcanzar tus objetivos mucho antes, con menos esfuerzo y sobre todo con un mayor nivel de seguridad.

No será una formación barata, pero sí será la mejor que puedes realizar en español. Déjame tu email en el link que encontrarás en la descripción o en el primer comentario fijado y en cuanto esté todo listo te aviso. Otro de los motivos por los que recomienda el oro y el Bitcoin es que su oferta no puede aumentarse artificialmente como sí sucede con el dinero, como el dólar o el euro, donde los gobiernos lo pueden imprimir libremente.

El número de onzas de oro minadas al cabo del año o de Bitcoin es bastante estable durante los últimos años. Eso ha hecho que se han convertido en activo refugio para los grandes capitales y que su precio haya subido hasta los $4,300 por onza. La tercera inversión que ha recomendado Raidalio son las acciones y que deberían tener un peso mayoritario dentro de nuestra cartera superior al 50% [música] y que han demostrado durante décadas y décadas ser el activo más resistente a todo tipo de escenarios económicos.

Es cierto que si se cumplen [música] sus predicciones económicas, podríamos vivir un año de contracción económica y eso provocaría bajadas en las acciones, [música] pero son buenas noticias porque nos permitirán incrementar el peso en cartera a mucho mejor precio y [música] después se van a recuperar por ese proceso de inflación y de impresión de dinero. La gran diferencia entre un bono y una acción es que un bono pierde el valor durante un proceso inflacionario y se queda ahí, no lo recupera.

Sin embargo, una acción va a bajar de valor por el shock inicial, pero después no va a parar de subir [música] por el simple hecho de que proporcionan servicios reales que la gente va a pagar. Si hay inflación y antes un servicio vale 1 € y después pasa a valer 5 € la empresa verá cómo aumentan sus ingresos. también lo van a hacer sus costes, pero al menos sigue ganando el mismo dinero o más incluso. Y esto lo hemos visto en las bolsas de países [música] con procesos inflacionarios muy serios como Argentina o Venezuela, donde han subido enormemente el valor de las acciones y las personas con patrimonio dentro de sus países [música] han preservado al menos su poder adquisitivo y su nivel de riqueza.

Antes de pasar a ver el tipo de acciones que ha recomendado Raidalio, presta atención al siguiente gráfico porque demuestra con datos [música] las afirmaciones de Raidalio. Este es un megaestudio que hizo Deutes [música] inflación el rendimiento real de las acciones ha sido muy bueno en todos los escenarios. Es más, puedes ver a nivel mayor de inflación, mayor es el nivel de rendimiento, llegando hasta casi el 18% anual.

Aquí es donde los inversores expertos dirían, "Oye, pero no has tenido en cuenta que a esos rendimientos hay que restarle la inflación para calcular la revalorización real." Y la buena noticia es que para esto también Deut Bank nos ha proporcionado datos. Puedes ver como siempre se gana dinero a largo plazo, incluso si restamos lo que nos quita la inflación. Ahora estamos en el nivel del 3%, pero es que aunque la inflación se doblase hasta el 6%, la previsión de rendimiento sigue [música] siendo muy interesante.

Y aquí es donde viene lo realmente potente. Lo que ha explicado Raidalio de por qué le da tanta importancia a las acciones [música] es porque aunque él esté equivocado, han demostrado que son una excelente inversión, tanto si no hay inflación como si se produce el escenario hiperinflacionario que él está vaticinando. A pesar de que la bolsa en general lo podría hacer bien, no se trata de invertir en cualquier tipo de compañía, sino estar invertido en aquellas que mejor van a resistir a este proceso inflacionario del cual nos trata de advertir Raidalio.

Presta atención a este estudio que hizo Morgan Staliny acerca de la inflación y los tipos de acciones que mejor se comportan o qué sectores deberíamos seleccionar. Céntrate en la tercera columna, ya que ahora estamos en un escenario de inflación por encima de la media y si se cumple lo que dice Raidalio va a subir, con lo cual nos interesa ese escenario [música] económico y ver qué es lo que ha pasado anteriormente. Aquí puedes ver que los mejores sectores en este escenario son [música] sector de energía, materiales, tecnología y telecomunicaciones.

Curiosamente te voy a mostrar a continuación las acciones que Raidal ha seleccionado precisamente de estos sectores. Pero antes de eso, [música] tenemos que saber qué tipo de cartera tenemos que construir. Un principio básico es que debemos tener seis sectores diferentes en cartera. Ya conocemos cuatro de ellos. Puedes seleccionar dos adicionales que te sientas cómodo con ese tipo de inversión. Y al menos deberíamos tener en cartera entre 10 y 20 acciones diferentes como mínimo.

Esto [música] es lo que demuestra la mayoría de estudios académicos que nos ofrece un nivel de diversificación suficiente para tener total seguridad en nuestras inversiones. Quiero recordarte que hicimos un vídeo muy detallado con toda la estrategia de inversión de Raidio que tan buenos resultados le ha proporcionado. Puedes encontrarlo en la pestaña que te pongo aquí a continuación. Adicionalmente, quiero recordarte que no son recomendaciones de compra ni de venta, que tienes que aprender a invertir por ti mismo y tomar tus propias decisiones.

Aquí tratamos de usar ejemplos reales y lo que está pasando en la actualidad para que te sea más útil y aprendas de una forma mucho más rápida. En Estados Unidos, los inversores profesionales que tienen más de 100 millones de dólares están obligados a reportar públicamente sus inversiones con sus compras y sus ventas cada trimestre. Puedes encontrar esta información en Wale Wisdom. [música] simplemente buscando por el nombre del Hedge fan de Raidalio que es Bridge Water Associate.

[música] En la siguiente imagen que te muestro a continuación puedes ver las acciones que ha comprado Raidalio en estos cuatro sectores que eran los más beneficiados para ese proceso inflacionario. Puedes ver empresas muy interesantes dentro de las acciones tecnológicas como Microsoft con una inversión de 260 m000ones. Alphabet, que es la empresa matrid de Google con una inversión de casi 500 millones dólares. Es una inversión que a mí personalmente también me gusta mucho y que cuento con ella en mis fondos de inversión donde hemos invertido más de 6 m,000000es dólares en la compañía y también empresas como Nvidia, una de las más famosas del mercado.

En telecomunicaciones [música] cuenta con Verison, que se caracteriza por un alto pago de dividendo. Y dentro de las empresas de materiales, fijaros qué curioso que [música] tiene exposición a mineras de oro principalmente como Newmont o Barry Gold, que son dos de las mayores mineras de oro, que también se van a beneficiar si el precio del oro sube, además de los dividendos que le vayan pagando. O por ejemplo, tiene Nucor, una de las principales empresas de acero del mundo, porque el acero es un material necesario.

Si sube su precio por la inflación, la gente lo va a seguir consumiendo por las necesidades básicas de la economía y las empresas. Y dentro del sector energía tiene compañías petroleras muy famosas como Cell o Marathon Petroleum y destaca el caso de Vistra Corporation que es una empresa productora de electricidad. Esta inversión está más relacionada con el auge de la inteligencia artificial donde se espera que el consumo eléctrico aumente y [música] que estas compañías tengan esa aumento de ingresos y de beneficios los próximos años.

[música] con lo cual una cartera muy interesante y diversificada la de Raidalio. Llegados a este punto es muy importante recordar que sobre todo tenéis que sacar valor de las enseñanzas de Raidalio para invertir como los mejores inversores del mundo. Al final puede que tengas razón en esta predicción o puede que no, pero las acciones siempre han sido una apuesta ganadora a largo plazo y es una forma muy inteligente [música] de rentabilizar vuestros ahorros.

Ante esto, quiero lanzaros un mensaje de calma y tranquilidad. No sabemos qué va a suceder a futuro, simplemente nos adaptamos y trataremos desde el canal de enseñaros y actualizaros de todo lo que esté sucediendo [música] a la economía. Por este motivo, si os está gustando esta clase de vídeos, dejadme un comentario y seguiremos creando contenido [música] similar. Sin más, un saludo y buena inversión. Yeah.